Historien om den bibliska patriarken Joseph berättas i 1 Mosebok. Till och med i föräldrarhemmet Jacob och Rachel fungerar deras älskade son Joseph som en drömmare. Josefs far skiljer honom från sina bröder, och avundsjuk på sin speciella position och vackra kläder säljer de Joseph i slaveri till husvagnsresande till Egypten. I Egypten tjänar Joseph som slav för den rika adelsmannen Potifar, chef för faraos livvakter.
Potifar litar på Joseph med hela sitt hus, men Potifars fru bryter mot hans kyskhet, och Joseph flyr och lämnar sina kläder i en kvinnas händer. Potifars fru, som förälskas i Joseph och inte lyckades uppnå ömsesidighet, anklagar honom för våldtäkt. I fängelset där Joseph skickades är bagaren och tsarens bagare med honom. Joseph tolkar sina drömmar, enligt vilka bagaren kommer att avrättas, och bagaren kommer att förlåtas efter tre dagar.
Josephs profetier håller på att förverkligas, och butleren påminner om honom när de egyptiska prästerna har svårt att tolka faraoens dröm om sju feta kor som har ätts av sju magra och sju goda spikelets som äts av magra. Joseph, som kallas från fängelset, tolkar en dröm som en förutsägelse om att efter de kommande sju åren av en god skörd kommer sju år med dålig skörd. Han råder farao att utse en förvaltare för att skapa lager under hungersnödet. Farao utnämner Joseph till en förtroende, gynnar honom med sin ring, ger honom det egyptiska namnet och i fruar egyptiska Asnef, dotter till en präst från Heliopolis.